观点 2026年8月8日 — 上午5:01 在5月12日的联邦预算之后，我的专栏以“没有任何起草上周预算的人考虑过95%的首次购房者吗？”这句话开场。预算及其有争议的税收变化显然是为了帮助年轻的澳大利亚人进入房产市场，取消了负扣税和资本增值税折扣等人为的房产推高因素。其目的是抑制房地产市场。不断上升的利率使许多人在偿还按揭贷款方面苦苦挣扎。 加布丽埃尔·夏洛特 问题在于，这恰好是在政府引诱一大批首次购房者进入市场……只需5%的首付款。在我的预算后文章中，我写道：“去年10月，政府提前三个月启动了一个大规模扩展的住房担保计划，允许首次购房者以5%的首付款购买，并避免高昂的贷方抵押保险。” 通常，在低于20%的首付款情况下，需支付该保险，但根据该计划，政府为您的财产的15%提供担保，这样您就可以避免支付这笔常常高达数万美元的保险费用。但如我所写：“在支付了5%的首付款后，您承担的债务比您本可以承担的要高得多：95%。价格最终会再次上涨。这只是一个耐心等待的问题。而在去年10月1日，住房担保计划的允许购买价格显著提高，涵盖了更多的房产，并取消了Means测试，允许更多的首次购房者。其实，所有人都可以。好吧，猜猜发生了什么？在过去的一周，关于目前小幅市场回调的背景下，关于有多少较新的房主现在欠款超过其财产价值的辩论再度升温。联盟党表示，进入市场的6万多名首次购房者中，数以万计的人面临负资产风险，尽管所有房主的总数仍不到1%。所以，如果您认为自己可能面临风险，我们来看看避免负资产压力的重要步骤。首先，房价将落在什么地方还有待观察。但值得记住的是，大多数现有投资者只会选择持有——他们的好处太好了，无法放弃，加上CGT规则的普遍性（值得政府称赞）使得没有竞争性的投资更具吸引力（尽管超级基金仍然具吸引力）。支撑房地产的是，投资者远非恐慌性抛售。而这与最近购买者需要避免的情况相似：被迫进行压力出售。资产的价值仅存在于账面上；只有在您需要将资产置换成现金时，该价值才会实现。而避免这一点的关键是要能够——持续——承担您的还款。对此，今年迄今为止已发生过三次加息。简单而言，这关乎您的支出和收入。在生活成本压力下，最近的购房者尤其会将支出压缩到极限——这也是您获得按揭（尤其是95%贷款）所需做的部分工作。但不要忘记，为了获得贷款，您还必须通过300个基点的利率压力测试。这意味着贷方已经评估您能够承受12次加息，而实际只发生了三次。因此，当您的支出一侧可能是稳健的，您的收入又有多稳定？因为损失这一点是您想要降低的大风险。您能否采取措施来稳固您的工作？他们是否认可您所作出的贡献？也许您甚至可以通过技能提升让自己对公司的价值更高。另一个就业隐患是生病或受伤，针对这一点有保险可供选择：收入保护。收入保护的费用很高，但可以税前扣除。您还可以通过选择较长的等待期，从而在它开始（75%）替代您的工资之前显著降低其成本。在这方面，紧急基金就显得尤为重要。这也可以在收入保护保险生效之前提供补贴。事实上，理想的状态是存下六个月的薪水——这可能是一个梦想。但为安全起见，只需开始储蓄您所能存的金额（为了灵活性和可获取性，最好存放在与您贷款相关的抵消账户中）。不过，如果一切都太晚了，请您知道，您的贷方有责任开设专门的困难部门，如果您面临财务困境，必须向您提供优惠。在您错过还款之前，奇怪的是，与其错过，不如提前告诉您的贷方您将面临困难。他们会帮助您——至少在一段时间内。此外，错过还款将影响您的信用评分。与贷方达成困难安排不会；这种安排将…